4月18日市场消息早报（周一）
宏观新闻
1、中国人民银行决定于2022年4月25日下调金融机构存款准备金率0.25个百分点。本次下调后，金融机构加权平均存款准备金率为8.1%。此次降准为全面降准，共计释放长期资金约5300亿元。央行有关负责人表示，当前流动性已处于合理充裕水平。
2、财政部部长刘昆4月16日在《求是》杂志撰文指出，今年实施好积极的财政政策，要坚持稳字当头、稳中求进，财政政策发力适当靠前，用好政策工具箱、打足提前量，早出台政策，早下拨资金，早落地见效，着力稳定宏观经济大盘。
3、上海市卫生健康委主任邬惊雷介绍，要坚定不移执行“动态清零”总方针，全力推进疫情社会面清零攻坚。聚焦重点、分区分级，实施核酸筛查为主、辅以抗原筛查的方式，对封控区、管控区、防范区的人员实施全员检测筛查，并将依据阶段性筛查结果，动态调整“三区”划定，努力用最短时间实现社会面清零目标。
4、上海经信委发布《上海市工业企业复工复产疫情防控指引(第一版)》。指引明确，各区政府和街镇、园区要积极支持企业复工复产，指导企业“一企一策”，切实做好疫情防控工作；要做好核酸检测点设置和提供检测服务，及时处理医废，并对防疫物资和生活物资保障提供托底服务。
行业新闻
1、近日，中国银保监会印发《关于金融支持货运物流保通保畅工作的通知》(以下简称《通知》)。《通知》对各银保监局和银行保险机构支持货运物流保通保畅工作提出具体要求，主要包括提高思想认识、加大资金支持、帮扶重点群体、提升服务效率、创新担保方式、加强保险保障、确保资金安全、强化督促落实等八个方面。
2、近日工信部、发改委展开了一项汽车行业生产经营状况的调研。接近中汽协的人士透露，有车企代表建议再开展一轮“汽车下乡”以刺激汽车消费。
3、国务院新闻办公室举行新闻发布会介绍中国空间站建造进展情况。据介绍，明年我们计划发射我国首个大型空间巡天望远镜，开展广域巡天观测，将在宇宙结构形成和演化、暗物质和暗能量、系外行星与太阳系天体等方面开展前沿科学研究，有望取得一批重大创新成果。
4、吉林省工信厅副厅长宋晓辉介绍，汽车产业是吉林省重要支柱产业，率先实现复工复产意义重大。红旗蔚山工厂已率先启动复工复产，47家首批供应商也已同步恢复生产，其他主机厂已提前做好复工准备，将分批有序复产。
5、一季度中央企业经济效益快速增长，实现营业收入9万亿元、利润总额6179亿元、净利润4723亿元，同比分别增长15.4%、14.6%、13.7%，上交税费7348亿元，同比增长20.9%，经济运行质量进一步改善，研发经费投入、年化全员劳动生产率不断提高，整体资产负债率保持稳定，固定资产投资平稳增长。
6、4月16日，昆明市发布了《昆明市人民政府办公室关于促进房地产市场稳地价稳房价稳预期工作的意见》，共有八项25条，包括加快商业商务用房去化、纾解疫情期间房地产开发企业困难、鼓励多种方式回迁安置、优化住房金融服务等内容。其中提到加大货币化安置力度、降低公积金购买二套房首付比例。
7、据宜昌发布，宜昌市4月14日发布《关于进一步促进房地产市场良性循环和健康发展的通知》，《通知》明确新建商品住房网签备案2年内上市交易不再受限制，促进商品住房一、二手市场良性循环。并且引导金融机构加大个人住房按揭贷款投放力度，首套房贷款首付款比例不低于20%、二套房贷款首付款比例不低于30%。
8、国家烟草专卖局发布关于对电子烟相关生产企业核发烟草专卖生产企业许可证工作的指导意见。电子烟相关生产企业申领生产企业许可证，应当具备下列条件：1.有与生产相适应的资金；2.有生产所需技术和设备条件；3.符合国家电子烟产业政策要求；4.国务院烟草专卖行政主管部门规定的其他条件。
9、据财联社创投通数据显示，4.9-4.14国内统计口径内共发生98起投融资事件，较上周66起增加48.5%；近一周已披露的融资总额合计约84.74亿元，较上周44.5亿元增加90.4%。从融资总额来看，新能源领域披露的融资总额最多，约为19.68亿元；光伏硅片独角兽高景太阳能获16亿元投资，为上周融资金额最大的投资事件。
10、据悉近日市场利率定价自律机制召开会议，鼓励中小银行存款利率浮动上限下调10个基点(BP)左右；这一要求应并非强制，但做出调整的银行或将对其宏观审慎评估(MPA)考核有利。目前，已经有地方城商行收到了通知。
公司新闻
1、受到疫情的影响，上汽集团在3月中下旬在上海的工厂进行了闭环生产，4月份部分工厂陆续停工。从上汽集团了解到，4月18日开始将启动复工复产压力测试。
2、九安医疗披露美国子公司日常经营重大合同进展：美国ACC再向公司美国子公司支付货款共计4.11亿美元，约合人民币26.23亿元。美国ACC已经累计向公司美国子公司支付货款15.21亿美元，约合人民币97.15亿元。
3、宁夏建材公告，公司正在筹划重大资产重组事项，拟由公司向中建信息全体股东发行A股股票换股吸收合并中建信息，同时向天山股份出售所持水泥等相关业务子公司的控股权等资产。
4、海康威视披露年报，2021年实现营业收入814.20亿元，同比增长28.21%；净利润168亿元，同比增长25.51%；基本每股收益1.81元。
5、关于上海等地疫情对汽车供应链造成的影响，比亚迪相关负责人回应称，疫情反复，许多车企受到不同程度的影响。比亚迪情况相对好一些，年初西安疫情对生产有影响，其他地方影响较小。
6、雅化集团公告，拟认购加拿大超锂公司股权，布局锂产业上游资源端。
7、士兰微公告，预计一季度净利润与上年同期相比，将增加8685.50万元到1.22亿元，同比增加50%到70%。
8、温氏股份披露年报，2021年净亏损134亿元，拟不超70亿元进行委托理财。
9、片仔癀披露2021年报，公司2021年实现营业收入为80.22亿元，同比增长23.2%；归母净利润24.31亿元，同比增长45.46%；基本每股收益4.03元；拟每10股派发现金股利12.1元(含税)。
10、海默科技公告，下修2021年业绩预期，当期预计亏损2.55亿-2.65亿元，此前预盈5000万-6000万元，因对清河机械等子公司计提商誉减值准备约2.84亿-2.87亿元。
11、山西汾酒公告，236.14万股限制性股票可解锁。
12、三七互娱公告，与智度宇宙和智度股份签署战略合作框架协议书。
环球市场
1、乌克兰总统泽连斯基当地时间17日在接受网络媒体采访时表示，乌方准备就乌拒绝加入北约和克里米亚地位问题同俄罗斯进行谈判，但前提是俄方停止军事行动以及其武装力量从乌领土撤离。
2、据俄罗斯卫星通讯社16日消息，俄罗斯总统普京签署了禁止在外国股市配售和流通俄罗斯发行人的股票存托凭证的法律。报道称，在国外交易的俄罗斯公司和银行将必须通过退市程序，并将收据兑换为股票。在外国股市上终止流通存托凭证的一切相关决定均由公司负责人作出，无需董事会或股东大会批准。收据持有人可以将它们换成在俄罗斯股票市场上交易的股票。
投资机会参考
1、农业农村部：切实打好小麦穗期病虫防控硬仗
农业农村部召开小麦穗期重大病虫防控工作视频会，强调坚决打赢小麦穗期病虫防控攻坚战，绝不能因病虫防治不到位，导致小麦减产减收。管好用好中央财政小麦重大病虫害防治专项资金，多渠道争取地方财政支持，备足药剂药械等防控物资。
今年2月，农业农村部等8部门制定并印发《“十四五”全国农药产业发展规划》，鼓励企业兼并重组，全链条生产布局，推进农药企业集团化、品牌化、国际化发展，逐步改变农药企业多、小、散的格局，培育一批竞争力强的大中型生产企业。机构指出，需求端，在新冠疫情、粮食安全、通胀提升等多方面因素作用下，粮食价格或将高位运行，从而驱动农民加大农药用量、接受价格更高的环保型农药。成本端，受地缘政治等多方面因素影响，石油价格处于历史较高位，有望支撑农药价格中枢上移。
A股上市公司中，江山股份(600389)农药品种有草甘膦、敌敌畏、敌百虫等，拥有草甘膦原药产能7万吨/年。长青股份(002391)产品涵盖除草剂、杀虫剂、杀菌剂三大系列共30余种原药、110余种制剂。
2、发改委：预计“十四五”期间大数据中心将带动投资超3万亿元
发改委表示，今年以来，全国10个国家数据中心集群中，新开工项目25个，带动各方面投资超过1900亿元。其中，西部地区投资比去年同期增长6倍，投资总体呈现出由东向西转移的良好趋势。预计“十四五”期间，大数据中心投资还将以每年超过20%的速度增长，累计带动各方面投资将超过3万亿元。
2022年2月，发改委、中央网信办、工业和信息化部、国家能源局联合印发通知，同意在京津冀、长三角、粤港澳大湾区、成渝、内蒙古、贵州、甘肃、宁夏等8地启动建设国家算力枢纽节点，并规划了10个国家数据中心集群。至此，全国一体化大数据中心体系完成总体布局设计，“东数西算”工程正式全面启动。
公司方面，佳力图(603912)开发了机房环境一体化产品，为客户数据中心提供整体化交付解决方案，产品服务于中国电信、中国联通、中国移动、华为等知名企业。依米康(300249)已拥有关键设备、智能工程、物联软件、智慧服务四大业务的全产业链布局，四大业务已服务于全国多个地区的数据中心。
3、我国空间站关键技术验证阶段完美收官
中国空间站建造分为关键技术验证和建造两个阶段实施，两个阶段分别规划6次飞行任务，其中关键技术验证阶段主要任务目标是突破并掌握空间站建造和运营相关的一系列关键技术。神舟十三号载人飞行任务的圆满成功，标志着空间站关键技术验证阶段任务完美收官。
与国外相比，中国空间站起步较晚，但有后发技术优势，中国的大型空间站建造能力和载人飞船的性能皆处于国际前列。2021年6月17日，神舟十二号载人飞船准时点火发射。这是我国载人航天工程空间站阶段的首次载人飞行任务，拉开了我国载人航天工程“空间站时代”。机构指出，后续，面对国际空间站在近几年来大力推进的运输系统商业化，我国空间站的商业化也有望提上日程。预计未来国家航天将进入新的赛道，建议关注商业航天产业和卫星基础建设。
相关上市公司中，华力创通(300045)为中国空间站部分设备的研制提供仿真测试服务。全信股份(300447)是空间站及载人航天工程的重要配套单位，相继为天和核心舱、神舟载人飞船、天舟二号三号货运飞船以及运载火箭提供了持续的配套。
4、汽车芯片IDM厂商扩大封测外包规模
据行业媒体报道，业内消息人士透露，得益于汽车芯片IDM外包订单扩大、芯片制造客户长约，半导体封测龙头日月光2022年产能利用率有望保持高水平。预计今年公司汽车芯片业务营收同比增幅可达40%，超过10亿美元；汽车MCU引线键合产能供不应求情况则将延续至2023年。
机构指出，在集成电路行业专业化、分工化的发展趋势下，将有更多的集成电路封测订单从传统IDM厂商流出，对下游封测企业构成利好。受疫情影响，全球半导体众多供应链在疫情期间持续紧张或中断，疫情期间供应持续紧张或中断，叠加下游新能源汽车、AioT和AR/VR等的旺盛需求，众多半导体代工厂产能利用率高企。基于疫情背景下强劲的产能利用率和持续的高需求预期，全球半导体大厂资本开支有望保持强劲，下游封测厂商有望充分受益。
A股上市公司中，通富微电(002156)表示已成为国内头部汽车芯片客户首选封测合作伙伴，2021年成功导入NXP客户多个车载MCU项目。长电科技(600584)目前提供的半导体微系统集成和封装测试服务涵盖了高、中、低各种半导体封测类型，主要客户覆盖海内外多家汽车半导体和零部件和整车供应商。
1、中国人民银行决定于2022年4月25日下调金融机构存款准备金率0.25个百分点。本次下调后，金融机构加权平均存款准备金率为8.1%。此次降准为全面降准，共计释放长期资金约5300亿元。央行有关负责人表示，当前流动性已处于合理充裕水平。
2、财政部部长刘昆4月16日在《求是》杂志撰文指出，今年实施好积极的财政政策，要坚持稳字当头、稳中求进，财政政策发力适当靠前，用好政策工具箱、打足提前量，早出台政策，早下拨资金，早落地见效，着力稳定宏观经济大盘。
3、上海市卫生健康委主任邬惊雷介绍，要坚定不移执行“动态清零”总方针，全力推进疫情社会面清零攻坚。聚焦重点、分区分级，实施核酸筛查为主、辅以抗原筛查的方式，对封控区、管控区、防范区的人员实施全员检测筛查，并将依据阶段性筛查结果，动态调整“三区”划定，努力用最短时间实现社会面清零目标。
4、上海经信委发布《上海市工业企业复工复产疫情防控指引(第一版)》。指引明确，各区政府和街镇、园区要积极支持企业复工复产，指导企业“一企一策”，切实做好疫情防控工作；要做好核酸检测点设置和提供检测服务，及时处理医废，并对防疫物资和生活物资保障提供托底服务。
行业新闻
1、近日，中国银保监会印发《关于金融支持货运物流保通保畅工作的通知》(以下简称《通知》)。《通知》对各银保监局和银行保险机构支持货运物流保通保畅工作提出具体要求，主要包括提高思想认识、加大资金支持、帮扶重点群体、提升服务效率、创新担保方式、加强保险保障、确保资金安全、强化督促落实等八个方面。
2、近日工信部、发改委展开了一项汽车行业生产经营状况的调研。接近中汽协的人士透露，有车企代表建议再开展一轮“汽车下乡”以刺激汽车消费。
3、国务院新闻办公室举行新闻发布会介绍中国空间站建造进展情况。据介绍，明年我们计划发射我国首个大型空间巡天望远镜，开展广域巡天观测，将在宇宙结构形成和演化、暗物质和暗能量、系外行星与太阳系天体等方面开展前沿科学研究，有望取得一批重大创新成果。
4、吉林省工信厅副厅长宋晓辉介绍，汽车产业是吉林省重要支柱产业，率先实现复工复产意义重大。红旗蔚山工厂已率先启动复工复产，47家首批供应商也已同步恢复生产，其他主机厂已提前做好复工准备，将分批有序复产。
5、一季度中央企业经济效益快速增长，实现营业收入9万亿元、利润总额6179亿元、净利润4723亿元，同比分别增长15.4%、14.6%、13.7%，上交税费7348亿元，同比增长20.9%，经济运行质量进一步改善，研发经费投入、年化全员劳动生产率不断提高，整体资产负债率保持稳定，固定资产投资平稳增长。
6、4月16日，昆明市发布了《昆明市人民政府办公室关于促进房地产市场稳地价稳房价稳预期工作的意见》，共有八项25条，包括加快商业商务用房去化、纾解疫情期间房地产开发企业困难、鼓励多种方式回迁安置、优化住房金融服务等内容。其中提到加大货币化安置力度、降低公积金购买二套房首付比例。
7、据宜昌发布，宜昌市4月14日发布《关于进一步促进房地产市场良性循环和健康发展的通知》，《通知》明确新建商品住房网签备案2年内上市交易不再受限制，促进商品住房一、二手市场良性循环。并且引导金融机构加大个人住房按揭贷款投放力度，首套房贷款首付款比例不低于20%、二套房贷款首付款比例不低于30%。
8、国家烟草专卖局发布关于对电子烟相关生产企业核发烟草专卖生产企业许可证工作的指导意见。电子烟相关生产企业申领生产企业许可证，应当具备下列条件：1.有与生产相适应的资金；2.有生产所需技术和设备条件；3.符合国家电子烟产业政策要求；4.国务院烟草专卖行政主管部门规定的其他条件。
9、据财联社创投通数据显示，4.9-4.14国内统计口径内共发生98起投融资事件，较上周66起增加48.5%；近一周已披露的融资总额合计约84.74亿元，较上周44.5亿元增加90.4%。从融资总额来看，新能源领域披露的融资总额最多，约为19.68亿元；光伏硅片独角兽高景太阳能获16亿元投资，为上周融资金额最大的投资事件。
10、据悉近日市场利率定价自律机制召开会议，鼓励中小银行存款利率浮动上限下调10个基点(BP)左右；这一要求应并非强制，但做出调整的银行或将对其宏观审慎评估(MPA)考核有利。目前，已经有地方城商行收到了通知。
公司新闻
1、受到疫情的影响，上汽集团在3月中下旬在上海的工厂进行了闭环生产，4月份部分工厂陆续停工。从上汽集团了解到，4月18日开始将启动复工复产压力测试。
2、九安医疗披露美国子公司日常经营重大合同进展：美国ACC再向公司美国子公司支付货款共计4.11亿美元，约合人民币26.23亿元。美国ACC已经累计向公司美国子公司支付货款15.21亿美元，约合人民币97.15亿元。
3、宁夏建材公告，公司正在筹划重大资产重组事项，拟由公司向中建信息全体股东发行A股股票换股吸收合并中建信息，同时向天山股份出售所持水泥等相关业务子公司的控股权等资产。
4、海康威视披露年报，2021年实现营业收入814.20亿元，同比增长28.21%；净利润168亿元，同比增长25.51%；基本每股收益1.81元。
5、关于上海等地疫情对汽车供应链造成的影响，比亚迪相关负责人回应称，疫情反复，许多车企受到不同程度的影响。比亚迪情况相对好一些，年初西安疫情对生产有影响，其他地方影响较小。
6、雅化集团公告，拟认购加拿大超锂公司股权，布局锂产业上游资源端。
7、士兰微公告，预计一季度净利润与上年同期相比，将增加8685.50万元到1.22亿元，同比增加50%到70%。
8、温氏股份披露年报，2021年净亏损134亿元，拟不超70亿元进行委托理财。
9、片仔癀披露2021年报，公司2021年实现营业收入为80.22亿元，同比增长23.2%；归母净利润24.31亿元，同比增长45.46%；基本每股收益4.03元；拟每10股派发现金股利12.1元(含税)。
10、海默科技公告，下修2021年业绩预期，当期预计亏损2.55亿-2.65亿元，此前预盈5000万-6000万元，因对清河机械等子公司计提商誉减值准备约2.84亿-2.87亿元。
11、山西汾酒公告，236.14万股限制性股票可解锁。
12、三七互娱公告，与智度宇宙和智度股份签署战略合作框架协议书。
环球市场
1、乌克兰总统泽连斯基当地时间17日在接受网络媒体采访时表示，乌方准备就乌拒绝加入北约和克里米亚地位问题同俄罗斯进行谈判，但前提是俄方停止军事行动以及其武装力量从乌领土撤离。
2、据俄罗斯卫星通讯社16日消息，俄罗斯总统普京签署了禁止在外国股市配售和流通俄罗斯发行人的股票存托凭证的法律。报道称，在国外交易的俄罗斯公司和银行将必须通过退市程序，并将收据兑换为股票。在外国股市上终止流通存托凭证的一切相关决定均由公司负责人作出，无需董事会或股东大会批准。收据持有人可以将它们换成在俄罗斯股票市场上交易的股票。
投资机会参考
1、农业农村部：切实打好小麦穗期病虫防控硬仗
农业农村部召开小麦穗期重大病虫防控工作视频会，强调坚决打赢小麦穗期病虫防控攻坚战，绝不能因病虫防治不到位，导致小麦减产减收。管好用好中央财政小麦重大病虫害防治专项资金，多渠道争取地方财政支持，备足药剂药械等防控物资。
今年2月，农业农村部等8部门制定并印发《“十四五”全国农药产业发展规划》，鼓励企业兼并重组，全链条生产布局，推进农药企业集团化、品牌化、国际化发展，逐步改变农药企业多、小、散的格局，培育一批竞争力强的大中型生产企业。机构指出，需求端，在新冠疫情、粮食安全、通胀提升等多方面因素作用下，粮食价格或将高位运行，从而驱动农民加大农药用量、接受价格更高的环保型农药。成本端，受地缘政治等多方面因素影响，石油价格处于历史较高位，有望支撑农药价格中枢上移。
A股上市公司中，江山股份(600389)农药品种有草甘膦、敌敌畏、敌百虫等，拥有草甘膦原药产能7万吨/年。长青股份(002391)产品涵盖除草剂、杀虫剂、杀菌剂三大系列共30余种原药、110余种制剂。
2、发改委：预计“十四五”期间大数据中心将带动投资超3万亿元
发改委表示，今年以来，全国10个国家数据中心集群中，新开工项目25个，带动各方面投资超过1900亿元。其中，西部地区投资比去年同期增长6倍，投资总体呈现出由东向西转移的良好趋势。预计“十四五”期间，大数据中心投资还将以每年超过20%的速度增长，累计带动各方面投资将超过3万亿元。
2022年2月，发改委、中央网信办、工业和信息化部、国家能源局联合印发通知，同意在京津冀、长三角、粤港澳大湾区、成渝、内蒙古、贵州、甘肃、宁夏等8地启动建设国家算力枢纽节点，并规划了10个国家数据中心集群。至此，全国一体化大数据中心体系完成总体布局设计，“东数西算”工程正式全面启动。
公司方面，佳力图(603912)开发了机房环境一体化产品，为客户数据中心提供整体化交付解决方案，产品服务于中国电信、中国联通、中国移动、华为等知名企业。依米康(300249)已拥有关键设备、智能工程、物联软件、智慧服务四大业务的全产业链布局，四大业务已服务于全国多个地区的数据中心。
3、我国空间站关键技术验证阶段完美收官
中国空间站建造分为关键技术验证和建造两个阶段实施，两个阶段分别规划6次飞行任务，其中关键技术验证阶段主要任务目标是突破并掌握空间站建造和运营相关的一系列关键技术。神舟十三号载人飞行任务的圆满成功，标志着空间站关键技术验证阶段任务完美收官。
与国外相比，中国空间站起步较晚，但有后发技术优势，中国的大型空间站建造能力和载人飞船的性能皆处于国际前列。2021年6月17日，神舟十二号载人飞船准时点火发射。这是我国载人航天工程空间站阶段的首次载人飞行任务，拉开了我国载人航天工程“空间站时代”。机构指出，后续，面对国际空间站在近几年来大力推进的运输系统商业化，我国空间站的商业化也有望提上日程。预计未来国家航天将进入新的赛道，建议关注商业航天产业和卫星基础建设。
相关上市公司中，华力创通(300045)为中国空间站部分设备的研制提供仿真测试服务。全信股份(300447)是空间站及载人航天工程的重要配套单位，相继为天和核心舱、神舟载人飞船、天舟二号三号货运飞船以及运载火箭提供了持续的配套。
4、汽车芯片IDM厂商扩大封测外包规模
据行业媒体报道，业内消息人士透露，得益于汽车芯片IDM外包订单扩大、芯片制造客户长约，半导体封测龙头日月光2022年产能利用率有望保持高水平。预计今年公司汽车芯片业务营收同比增幅可达40%，超过10亿美元；汽车MCU引线键合产能供不应求情况则将延续至2023年。
机构指出，在集成电路行业专业化、分工化的发展趋势下，将有更多的集成电路封测订单从传统IDM厂商流出，对下游封测企业构成利好。受疫情影响，全球半导体众多供应链在疫情期间持续紧张或中断，疫情期间供应持续紧张或中断，叠加下游新能源汽车、AioT和AR/VR等的旺盛需求，众多半导体代工厂产能利用率高企。基于疫情背景下强劲的产能利用率和持续的高需求预期，全球半导体大厂资本开支有望保持强劲，下游封测厂商有望充分受益。
A股上市公司中，通富微电(002156)表示已成为国内头部汽车芯片客户首选封测合作伙伴，2021年成功导入NXP客户多个车载MCU项目。长电科技(600584)目前提供的半导体微系统集成和封装测试服务涵盖了高、中、低各种半导体封测类型，主要客户覆盖海内外多家汽车半导体和零部件和整车供应商。